Дипломная работа: Проект совершенствования системы привлечения базового персонала

·  в первый месяц (декабрь) произойдет снижение издержек на 0,9%, а дохода от притока клиентов не предполагается;

·  во второй месяц снижение издержек – 1,6% и мы начинаем получать доход непосредственно от притока клиентов (за счет улучшения качества обслуживания).

Доходы в период реализации проекта с 01.05.2007г. по 28.01.2008г. (9 месяцев) составят приблизительно 161300 рублей. Определим финансовое обоснование проекта как соотношение финансовых затрат и результатов, обеспечивающих требуемую норму доходности, и рассчитываемое для проекта в целом. При этом в качестве эффекта на t-шаге (Эt) выступает поток реальных денег.

1) Приток реальных денег - это разность между притоком и оттоком денежных средств от инвестиционной и операционной деятельности в каждом периоде осуществления проекта. Финансовый поток для данного проекта представлен на рисунке 22.

Из графика видно, что на начальном этапе нововведения на протяжении 7 месяцев были только затраты. И после того, как утвержденная система начала работать, денежные потоки увеличились и стали положительными.

Рисунок 22 - Финансовый поток

Предприятию целесообразно сравнить величину инвестиций с накопленной величиной дисконтированных, приведенных к оценке сегодняшнего дня, будущих доходов.

2) При этом используется ставка дисконта, (d), равная сумме процентов инфляции, рисков и ставке депозита. Для нашего проекта d=15%.

3) Коэффициент дисконтирования (Табл. 21), определяемый для постоянной нормы дисконта d как:

, (2);

где: t – номер шага расчета (t=0, 1, 2,...).

Таблица 21 - Коэффициент дисконтирования

Зная коэффициенты дисконтирования, затраты на проект и доходы от реализации проекта, рассчитаем следующие показатели:

1) Чистый дисконтированный доход (таблица 15) вычисляется как разница между поступлениями от реализации проекта и вложениями в проект.

, (3);

где Дt, руб. – поступления от проекта;

Зt, руб. – затраты на проект, руб.

2) Определим чистую текущую стоимость проекта (ЧТС t) по формуле

ЧТСt = ЧТСt-1 + ЧДДt . (4);

Это разность между общей накопленной величиной дисконтированных доходов и первоначальными инвестициями.

Полученные данные сведем в таблицу 22.

Из таблицы 22 можно сделать следующий вывод, что чистый дисконтируемый доход увеличивается. Это положительно сказывается на деятельности предприятия.

Так как сумма ЧТС за весь период проекта больше 0, то проект считается экономически выгодным.

Таблица 22 - Сводная таблица данных экономической эффективности по проекту

На основе таблицы 22 проследим динамику ЧДДt и ЧТС t по графику 3.5.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21, 22, 23