Дипломная работа: Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
Группа показателей |
Показатель |
Расчет |
Критерии оценки |
характеристика |
Динамика и движение |
Абсолютный прирост
(снижение кредиторской задолженности |
∆КЗ = КЗ к.п. –
КЗ н.п.,
Где КЗ к.п.
-кредиторская задолженность на конец отчетного периода;
КЗ н.п. - кредиторская
задолженность на начало отчетного периода;
|
Анализируется в
динамике |
Отражает Изменение
кредиторской задолженности в суммарном выражении |
Коэффициент погашения
кредиторской задолженности |
К = ПКЗ/ВКЗ
Где ПКЗ – погашено
кредиторской задолженности за период (сумма дебетовых оборотов по счетам
расчетов с кредиторами)
ВКЗ – Возникло
кредиторской задолженности за период (сумма кредитовых оборотов по счетам)
|
=1 |
Показывает, какая часть
возникшей задолженности была погашена. К>1 - означает, что погашается
задолженность прошлых периодов и снижается ее остаток
К<1 – погашено
обязательств меньше, чем возникло, рост остатков
|
Относительный прирост
(снижение) кредиторской задолженности |
∆КЗ = КЗ к.п. –
КЗ н.п. х TpN
Где TpN – темп роста выручки продаж
|
>0 – дополнительное
привлечение кредиторской задолженности в оборот;
< 0 - дополнительное
овлечение кредиторской задолженности из оборота
Анализируется в
динамике
|
Отражает сумму
относительного прироста (снижения) кредиторской задолженности или сумму
дополнительно привлеченной (отвлеченной) из оборота задолженности.
>0 – снижение
оборачиваемости КЗ;
<0 – рост
оборачиваемости КЗ
|
2.2
Анализ состава и структуры дебиторской и кредиторской задолженности
Под составом
дебиторской или кредиторской задолженности обычно понимают перечень хозяйствующих
субъектов, в отношении которых возникла конкретная составляющая задолженности.
Поэтому анализ состава задолженности обычно выглядит следующим образом:
- анализ суммы текущей
задолженности в отношении данного субъекта;
- выявление средней
суммы задолженности, существовавшей в отношении данного субъекта в предыдущих
периодах и среднего срока ее погашения, путем сравнения размеров и срока
текущей задолженности с этими показателями.
Так определяется,
является ли текущая задолженность критической;
- если существует
субъект, суммарная задолженность в отношении которого превышает 100 000 руб. и
срок погашения которой просрочен более чем на три месяца, то в отношении такого
субъекта проводится специальное исследование, цель которого - выявить перспективы
погашения подобной просроченной задолженности и определить необходимость
возбуждения против субъекта процедуры банкротства (по просроченной дебиторской
задолженности) либо вероятность возбуждения субъектом процедуры задолженности в
отношении организации (по просроченной кредиторской задолженности). [31.52]
Кроме того, следует
проводить структурный (вертикальный) анализ состава задолженности. Цель такого
анализа - избежать сосредоточения задолженности в отношении какого-либо одного
хозяйствующего субъекта. Особенно важно проводить такой анализ в отношении
дебиторской задолженности, так как снижение степени диверсифицированности этой
задолженности увеличивает вероятность существенного ухудшения финансового
состояния.
Структура дебиторской
задолженности традиционно рассматривается в двух аспектах:
- в соответствии со
сроками ее погашения:
- долгосрочная (платежи
по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты);
- краткосрочная
(платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты);
- в соответствии с
причинами возникновения задолженности:
- расчеты с
контрагентами;
- авансы и т. п.
Также для исследования
структуры применяют расчеты удельных весов элементов дебиторской задолженности
в общей величине дебиторской задолженности.
Анализ кредиторской
задолженности начинается с оценки структуры и динамики источников заемных
средств:
1. долгосрочные
кредитные займы.
2. краткосрочные
кредитные займы.
3. Кредиторская
задолженность
4. и прочие
краткосрочные пассивы.
Кредиторская задолженность
возникает вследствие:
1. Существующей системы
расчетов (при не совпадении сроков начисления и сроков оплаты).
2. Несвоевременность
исполнения предприятием своих обязательств.
При углубленном анализе
кредиторской задолженности целесообразно рассмотреть остаток обязательств на
конец отчетного периода по срокам образования как и в дебиторской
задолженности. Особое внимание обращается на просроченную кредиторскую
задолженность. [27.242]
Динамику изменения
дебиторской и кредиторской задолженности можно выявить, используя
горизонтальный или трендовый анализ, как абсолютных значений задолженности, так
и их удельных весов, а также по изменению оборачиваемости дебиторской и
кредиторской задолженности. [8.176]
Полезно также
анализировать структуру дебиторской задолженности в соответствии с вероятностью
ее погашения, деля ее на высоковероятную к погашению, вероятную к погашению и
маловероятную к погашению.
Все счета к получению
классифицируют по группам:
1. Срок оплаты не
наступил.
2. Просрочка от 0-30
дн.
3. от 30-45дн.
4. от 45-60дн.
5. от 60-90дн. и т.д.
Данные для анализа
сводят в таблицу. Если в ходе анализа обнаруживается тенденция роста
сомнительной дебиторской задолженности это свидетельствует об уменьшении
ликвидности баланса, ухудшении финансового состояния предприятия.
Анализ дебиторов
предполагает, прежде всего, анализ их платежеспособности с целью выработки
индивидуальных условий представления коммерческих кредитов и условий
факторинговых договоров. Уровень и динамика коэффициентов ликвидности могут привести
менеджера к выводу о целесообразности продажи продукции только при предоплате
или наоборот - о возможности снижения процента по коммерческим кредитам и т.п.
[30.238]
Анализ дебиторской
задолженности и оценка ее реальной стоимости заключается в анализе
задолженности по срокам ее возникновения, в выявлении безнадежной задолженности
и формировании на эту сумму резерва но сомнительным долгам.
Анализ дебиторской
задолженности представляет собой часть общей политики управления оборотными
активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение
объема реализации товаров и заключающейся в оптимизации общего размера этой
задолженности и обеспечении своевременного ее погашения [29].
Анализ и контроль
уровня дебиторской задолженности можно проводить с помощью абсолютных и
относительных показателей, рассматриваемых в динамике. В частности,
значительный интерес представляет контроль за своевременностью погашения
задолженности дебиторами. Для этого, в дополнение к показателям наличия
просроченной дебиторской задолженности приводимым в форме Л-5 «Приложение к
бухгалтерскому балансу», можно использовать коэффициент погашаемости
дебиторской задолженности, который рассчитывается как отношение средней
дебиторской задолженности по основной деятельности (расчеты с дебиторами за
товары, работы и услуги; расчеты по векселям полученным; авансы, выданные
поставщикам и подрядчикам) к выручке от реализации. Значение этого показателя
зависит от вида договоров, превалирующих на данном предприятии: так, если основной
типовой договор предусматривает оплату в течение двух недель с момента отгрузки
товара, то критическое значение коэффициента равно 1/26. Таким образом, если
расчетное значение коэффициента превосходит 1/26, можно сделать вывод, что
предприятие имеет проблемы со своими дебиторами.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18 |