Контрольная работа: Финансовая деятельность предприятия: анализ и пути ее совершенствования (на примере ООО "Си-трейдинг")
Таблица 1.3 – Относительные показатели,
характеризующие платежеспособность предприятия
Наименование показателя |
Характеристика показателя |
Как рассчитывается |
Нормативное значение |
Коэффициент абсолютной ликвидности Кал
|
Показывает какую часть краткосрочной
задолженности предприятие может погасить в ближайшее время (на дату
составления баланса) за счет имеющейся денежной наличности. |
Определяется отношением
суммы денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к сумме
краткосрочных обязательств (без фондов, доходов и резервов):
Кал = (стр. 260 + стр. 270)
/ (стр. 690 – стр. 640)
|
≥ 0,2 |
Коэффициент срочной (быстрой) ликвидности (или
«критической оценки») Ксл
|
Показывает насколько ликвидные средства
предприятия покрывают его краткосрочную задолженность |
Определяется как
отношение суммы денежных средств, финансовых вложений и дебиторской
задолженности к краткосрочным обязательствам:
Ксл = (стр. 260 + стр. 270
+ стр. 230 + стр. 240) / (стр. 690 – стр. 640)
|
≥ 0,7 |
Коэффициент промежуточной ликвидности Кпл
|
Показывает прогнозируемые платежные возможности
предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами |
Отношение итога раздела
II актива баланса за вычетом стр. 210 «запасы и затраты» к краткосрочным
обязательствам:
Кпл = (стр. 290
– стр. 210) / (стр. 690 – стр. 640)
|
≥ 0,5–0,8 |
Коэффициент текущей ликвидности (общий
коэффициент покрытия долгов) Ктл
|
Показывает, достаточно ли у предприятия
средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных
обязательств в течении периода. |
Отношение суммы
оборотного актива (итог раздела II АБ, стр. 290) к краткосрочным
обязательствам:
Ктл = стр. 290
/ (стр. 690 – стр. 640).
|
≥ 1,5 |
В ходе анализа ликвидности баланса каждый из представленных выше
коэффициентов ликвидности рассчитывается на начало и конец отчетного периода. Если
фактическое значение коэффициента не соответствует нормативному ограничению, то
оценить его можно по динамике (увеличение или снижение значения).
Залогом выживаемости и основой стабильности положения предприятия
служит его устойчивость [11]. На устойчивость предприятия оказывают влияние
различные факторы, такие как:
–
положение
предприятия на товарном рынке;
–
производство
и выпуск дешевой, пользующейся спросом продукции, услуг;
–
его
потенциал в деловом сотрудничестве;
–
степень
зависимости от внешних кредиторов и инвесторов;
–
наличие
неплатежеспособных дебиторов и т.п.
Такое разнообразие факторов определяет наличие нескольких видов
устойчивости. Так, применительно к предприятию она может быть, в зависимости от
факторов, влияющих на нее, внутренней и внешней, финансовой.
Внутренняя устойчивость – это такое общее финансовое состояние
предприятия, при котором обеспечивается стабильно высокий результат его
функционирования. В основе ее достижения лежит принцип активного реагирования
на изменение внешних и внутренних факторов [8].
Внешняя устойчивость предприятия обусловлена стабильностью
экономической среды, в рамках которой осуществляется его деятельность. Внешняя
устойчивость достигается соответствующей системой управления рыночной
экономикой в масштабах страны, где действует предприятие.
Финансовая устойчивость является отражением
стабильного превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное
маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного их
использования способствует бесперебойному процессу производства и реализации
продукции.
На финансовую устойчивость влияет большое количество факторов,
которые можно классифицировать следующим образом.
–
по
месту возникновения – внешние и внутренние;
–
по
важности результата – основные и второстепенные;
–
по
структуре – простые и сложные;
–
по
времени действия – постоянные и временные.
К внутренним факторам, влияющим на финансовую устойчивость
предприятия, относятся:
–
отраслевая
принадлежность субъекта хозяйствования;
–
структура
выпускаемой продукции (услуг), ее доля в общем платежеспособном спросе;
–
величина
издержек, их динамика по сравнению с денежными доходами;
–
состояние
имущества и финансовых ресурсов, включая запасы и резервы, их состав и
структуру.
К внешним факторам относят:
–
влияние
экономических условий хозяйствования;
–
господствующую
в обществе технику и технологию;
–
платежеспособный
спрос и уровень доходов потребителей;
–
налоговую
и кредитную политику правительства РБ;
–
законодательные
акты, регулирующие предпринимательскую деятельность фирмы;
–
внешнеэкономические
связи и др.
Анализ устойчивости финансового состояния на ту или иную дату
позволяет ответить на вопрос: насколько правильно предприятие управляло
финансовыми ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате. Важно,
чтобы состояние финансовых ресурсов соответствовало требованиям рынка и
отвечало потребностям развития предприятия, поскольку недостаточная финансовая
устойчивость может привести к неплатежеспособности предприятия и отсутствию у
него средств для развития производства, а избыточная – препятствовать развитию,
отягощая затраты предприятия излишними запасами и резервами. Таким образом,
сущность финансовой устойчивости определяется эффективным формированием,
распределением и использованием финансовых ресурсов, а платежеспособность
выступает ее внешним проявлением [9].
Платежеспособность – это способность своевременно полностью выполнить
свои платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций
платежного характера [5]. Расчет платежеспособности проводится на конкретную
дату.
Для подтверждения платежеспособности проверяют наличие денежных
средств на расчетных и валютных счетах, краткосрочные финансовые вложения,
причем эти активы должны иметь оптимальную величину. С одной стороны, чем
значительнее размер денежных средств на счетах, тем с большей вероятностью
можно утверждать, что предприятие располагает достаточными средствами для
текущих расчетов и платежей. С другой стороны, наличие незначительных остатков
средств на денежных счетах не всегда означает, что предприятие
неплатежеспособно: средства могут поступить на расчетные и валютные счета, в
кассу в течение ближайших дней, краткосрочные финансовые вложения легко
превратить в наличность.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 26, 27, 28, 29, 30, 31, 32, 33, 34, 35, 36, 37, 38, 39, 40 |