Дипломная работа: Налоговая стратегия предприятия
Превышение
суммы быстрореализуемых активов над краткосрочными обязательствами указывает на
то, что краткосрочные пассивы могут быть полностью погашены средствами в
расчетах. Ожидаемые поступления от дебиторов в 2008 году больше краткосрочных
кредитов банков и заемных средств на 6413 тыс. рублей, но выполнение
обязательств по кредитам напрямую зависит от своевременного проведения расчетов
с дебиторами.
Недостаток
ликвидных активов может быть частично компенсирован средствами постоянных
пассивов уменьшенных на величину труднореализуемых активов. Однако сумма этих
средств в 2008 году составляет 11691 тыс. рублей, что ниже суммы наиболее
срочных обязательств.
Таким
образом, баланс ООО «Агроторгсервис» как в 2007 году, так и в 2008 году не
является ликвидным по причине недостатка денежных средств для покрытия наиболее
срочных пассивов. Проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса
является приближенным. Более детальным является анализ платежеспособности при
помощи финансовых коэффициентов. Расчет показателей ликвидности представлен в
таблице 2.4
Таблица 2.4. Относительные
показатели ликвидности ООО «Агроторгсервис» в 2007–2008 году
| Показатель |
2007 год |
2008 год |
Нормативное значение |
Отклонение от
нормативного значения, (+,-) |
| в 2007 году |
в 2008 году |
| Коэффициент текущей
ликвидности (Кт.л.) |
1,54 |
1,61 |
1<Кт.л.<2 |
0,54 |
0,61 |
| Коэффициент быстрой
ликвидности (Кб.л.) |
0,60 |
0,54 |
Кб.л.>1 |
-0,40 |
-0,46 |
| Коэффициент абсолютной
ликвидности (Ка.л.) |
0,001 |
0,003 |
0,2>Ка.л.>0,5 |
-0,199 |
-0,197 |
| Коэффициент покрытия
запасов собственными оборотными средствами (Кп.з.сос) |
0,462 |
0,435 |
0,5 |
-0,038 |
-0,065 |
| Коэффициент покрытия
запасов (Кп.з.) |
0,88 |
0,84 |
0,6>Кп.з.>0,8 |
0,28 |
0,24 |
| Коэффициент ликвидности
товарно- материальных ценностей (Кл.т.м.ц.) |
0,82 |
0,93 |
нет |
- |
- |
| Общий показатель
ликвидности |
0,66 |
0,66 |
1 |
-0,34 |
-0,34 |
Расчет
коэффициентов ликвидности, проведенный в таблице 2.4 показал, что значение
коэффициента текущей ликвидности в 2008 году увеличился по сравнению с 2007
годом и составил 1,61. Нормативное значение коэффициента составляет от 1 до 2,
таким образом, значение коэффициента текущей ликвидности находиться в пределах
рекомендуемого значения. Однако как показывают расчеты, коэффициент быстрой и
абсолютной ликвидности ООО «Агроторгсервис» не соответствует
рекомендуемому значению. Коэффициент покрытия запасов собственными оборотными
средствами свидетельствует, что в 2008 году запасы покрыты собственными
оборотными средствами только на 43,5% (0,435), что ниже рекомендуемого
значения. Коэффициент покрытия запасов составляет в 2008 году - 0,84, что
находиться в рамках рекомендуемого значения, таким образом, 84% запасов
покрываются собственным оборотным капиталом и заемными средствами. Коэффициент
товарно-материальных ценностей в 2008 году составил 0,93, что свидетельствует о
том, что если предприятие реализует все «товары для перепродажи» оно сможет погасить
93% кредиторской задолженности и краткосрочных займов. Таким образом, на основе
проведенных расчетов можно сделать вывод, что структура баланса ООО «Агроторгсервис»
может быть признана неудовлетворительной, и существует вероятность банкротства
организации. Следующим этапом анализа финансового состояния ООО «Агроторгсервис»
является оценка показателей финансовой устойчивости. В начале анализа
финансовой устойчивости проведем оценку относительных показателей финансовой
устойчивости. Расчет произведем в таблице 2.5
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21 |
