Дипломная работа: Совершенствование стратегии кредитования на предприятии

Объектами кредитования юридических лиц могут являться: товары и услуги, оборотные средства в целом, в том числе погашение текущей задолженности по уплате налогов.

Субъектами кредитования на предприятии являются собственники.

Предметом процесса кредитования являются экономические отношения, возникающие в результате предоставления средств в кредит.

Различают следующие формы кредитования предприятия: финансовый кредит, полученный от банковских и небанковских финансово-кредитных учреждений, коммерческий кредит от поставщиков, кредиторская задолженность предприятия, задолженность по эмиссии долговых ценных бумаг и др.

Банковский кредит бывает: бланковый кредит, краткосрочный кредит, сезонный кредит, контокоррентный кредит, окрытие кредитной линии, ломбардный кредит, ипотечный кредит и др.

Отношения, складывающиеся между банками и предприятиями по поводу кредитования строго регламентированы системой законодательных норм и положений ведомственных актов: законы "О ЦБ РФ" от 10.07.2002 г. и "О банках и банковской деятельности" от 02.12.1990 г, ГК РФ, Методические рекомендации ЦБ России "О порядке предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств и их возврата", инструкция Сберегательного банка РФ "О кредитовании юридических лиц учреждениями Сберегательного банка Российской Федерации", приказ Министерства финансов Российской Федерации "О формах бухгалтерской отчетности организаций" и др.

Принято выделять различные стратегии кредитования в зависимости от отношения менеджера к выбору источников покрытия : идеальная, агрессивная, консервативная, компромиссная.

Финансовая стратегия кредитования на предприятии строится посредством формирования кредитной политики по следующим основным этапам: анализ привлечения и использования кредитных средств в предшествующем периоде, определение целей привлечения кредитных средств в предстоящем периоде, предельного объема привлечения кредитных средств, оценка стоимости привлечения кредитов из различных источников, оценка стоимости привлечения кредитов из различных источников, определение состава основных кредиторов, обеспечение эффективного использования привлеченных кредитов.

Формирование стратегии кредитования предприятия является сложной, последовательной процедурой, требующей немалых аналитических способностей финансовых менеджеров, а также обширной информационной базы.

Мамадышское РайПО является правопреемником следующих потребительских обществ: ПО "Ильсаф", ПО "Алга", ПО "Алан", ПО "Родник", филиал "заготовитель", филиал "Чулпан", филиал "Хлебопищекомбинат".

Предприятие обслуживает более 30760 человек, это около 70 % всего Мамадышского района.

Предприятие представляет собой многоотраслевой комплекс, основные цели и задачи которого: обеспечение населения товарами повседневного потребления; закупка у населения излишков сырой сельскохозяйственной продукции; производство необходимых продуктов питания для населения. В системе РайПО трудится более 620 человек.

Торговля - основная сфера деятельности РайПО. Потребителями продукции РПС являются физические и юридические лица.

Услуги общественного питания в системе Мамадышского РайПО оказывают 18 предприятий на 354 посадочных места с объемом товарооборота по общественному питанию 16168 тыс.руб.

При РайПО имеется 3 хлебозавода с общим товарооборотом 42197 тыс. руб. и ведет взаимоотношения с производителями муки, другими производителями и потребителями. Предметом деятельности этих ПО является изготовление хлеба и хлебобулочных изделий.

Себестоимость проданной продукции растет параллельно с ростом выручки. Это свидетельствует о повышении цен и на сырье.

В целом можно отметить рост всех показателей, в конечном итоге, предприятие является прибыльным. Это является положительным фактом и характеризует управление предприятием и его финансовой деятельностью как эффективное.

Основная часть выручки приходится на торговую деятельность. И в динамике она растет. Следующим значимым направлением является собственная продукция – мясные полуфабрикаты и кондитерские изделия, которые принесли выручки на 34615 тыс.руб.

В целом, предприятие финансирует оборотные средства не только за счет заемных источников, но и за счет краткосрочных.

Основную долю краткосрочных обязательств предприятия занимает кредиторская задолженность перед поставщиками и подрядчиками. В 2007 г. сумма задолженности составляла 21374 т.р., в 2008 г. - 24795 тыс. руб. и в 2009 г. 24811 тыс. руб.

Далее по удельному весу в общей сумме краткосрочных пассивов присутствуют займы и кредиты. Они в динамике за ряд лет снижаются до 2008 года, а затем растут.

Для Мамадышского РайПО в 2010 году основными целями привлечения средств являются:

- пополнение необходимого объема оборотных активов, формирование недостающего объема инвестиционных ресурсов, обеспечение социально-бытовых потребностей своих работников.

Предельный объем кредитов для Мамадышского РайПО не должен превышать 1114 тыс. руб.

Если рассматривать кредиторскую задолженность по уровню ставок, то ставки таковы: ОАО "Ак Барс" - 19 % годовых, ОАО "СБ РФ" - 17,9 % годовых, а ОАО "Татфондбанк" - 19,5 % годовых.

Предприятие нуждается в дополнительном финансировании и формирует соответственную стратегию.

К преимуществам кредитной стратегии РАЙПО можно отнести следующее: диверсификация кредитов по банкам, выбор кредитных продуктов с относительно низкими ставками, расчет потребности в объемах заемных средств основывается на целях их использования в предстоящем периоде, оборачиваемость кредиторской задолженности является высокой, следовательно, погашение кредитов происходит быстро и своевременно.

Недостатки системы кредитования на предприятии: отсутствует специалист, занимающийся непосредственно мониторингом и ведением кредитования на предприятии, отсутствуют целевые финансовые фонды для минимизации риска невозврата кредитов банкам в срок,

Для того чтобы эффективно управлять кредитной стратегией компании необходимо, в первую очередь, определить их оптимальную структуру для Мамадышского РайПО и в конкретной ситуации:

- составить бюджет кредиторской задолженности;

- разработать систему показателей (коэффициентов), характеризующих, оценку состояния и развития отношений с кредиторами компании.

Менеджеры Мамадышского РайПО должны исходить из решения следующих первоочередных задач

- максимизации прибыли компании, минимизации издержек, достижения динамичного развития компании (расширенное воспроизводство);

- утверждения конкурентоспособности - которые, в конечном итоге и определяют финансовую устойчивость компании.

Существует несколько потенциальных возможностей привлечения заемных средств Мамадышским РайПО:

1) Средства инвесторов (расширение уставного фонда, совместный бизнес); 2) Торговый кредит; 3) Толлинг; 4) Векселя; 5) Факторинг; 6) Краткосрочный лизинг.

С целью мониторинга стратегии кредитования Мамадышского РайПО следует внедрить систему комплексного анализа на предприятие: необходимо рассчитать несколько следующих показателей: коэффициент зависимости предприятия от кредиторской задолженности, коэффициент самофинансирования предприятия, баланс задолженностей, коэффициент времени, коэффициент рентабельности кредиторской задолженности.

2. Оптимизация структуры капитала является одной из наиболее важных и сложных задач. Процесс оптимизации структуры заемного капитала предприятия осуществляется по следующим этапам: анализ заемного капитала предприятия, учет факторов эффективного кредитования, анализ отношения кредиторов к предприятию, внедрение финансового менталитета собственников и менеджеров предприятия.

Список использованной литературы

I.  Нормативно-правовые материалы:

1.  Бюджетный кодекс РФ / Федеральный закон РФ от 31.07.1998г.// Собрание законодательства Российской Федерации.-1998.-№31.-Ст.3823.

2.  Гражданский кодекс РФ / Федеральный закон от 26.11.2001г.// Собрание законодательства Российской Федерации.-2001.-№49.-Ст.4552.

3.  Федеральный закон от 06.06.2005г. №58-ФЗ "О внесении изменений в часть вторую Налогового кодекса Российской Федерации и некоторые другие законодательные акты Российской Федерации о налогах и сборах"// Российская газета.-2005.-14 июня.

4.  Федеральный закон от 21.11.1996г. №129-ФЗ "О бухгалтерском учете" (с изменениями и дополнениями)// Российская газета.-1996.-28 ноября.

5.  Федеральный закон от 26.12.1995г. №208-ФЗ "Об акционерных обществах" (с изменениями и дополнениями) // Российская газета.-1995.- 28 декабря.

6.  Приказ МНС РФ от 11.11.2003г. №БГ-3-02/614 " Об утверждении формы декларации по налогу на прибыль организаций" (с изменениями и дополнениями от 03.06.2004г.)// Российская газета.-2003.-25 декабря.

II.  Специальная литература:

7.  Абрютина М.С., Грачева А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. Учебно-практическое пособие. М.: Издательство "Дело и сервис",2002.-502с.

8.  Аврошков Л. Л., Адамчук В.В., Антонова О.В. Экономика предприятий: учебник для вузов- 2-е изд., перераб. и доп. –М.: Банки и биржи, ЮНИТИ,2004.-331с.

9.  Бабич А. М., Павлова Л. Н. Финансы: Учебник. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2002.-320с.

10.  Баканова М. И., Шеремет А. Д. экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование -М.: Финансы и статистика,2003.-305с.

11.  Баканов М. И., Шеремет А. Д. Теория анализ хозяйственной деятельности: Учебник. М.: Финансы и статистика, 2003.-415с.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12