Курсовая работа: Управление активами фирмы
Система стандартов оценки покупателей содержит следующие
элементы:
-формирование системы характеристик, оценивающих
кредитоспособность отдельных групп покупателей;
-создание информационной базы для оценки кредитоспособности
покупателей;
- определение методов оценки кредитоспособности покупателей;
- группировка покупателей по степени кредитоспособности;
- дифференциация кредитных условий в соответствии с уровнем
кредитоспособности.
5. Определение процедуры инкассации дебиторской
задолженности, включая:
·
Установление
сроков и форм предварительного и последующего оповещения покупателей о дате
платежа;
·
Предоставление
возможности и разработка условий пролонгирования долга по предоставленному
кредиту;
·
Определение
условий возбуждения дела о банкротстве несостоятельных дебиторов.
6. Создание условий для использования в организации
современных форм рефинансирования дебиторской задолженности, т.е.
преобразования в другие виды оборотных активов организации(денежные средства,
высоколиквидные ценные бумаги и т. д. )
Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности
выступают:
-факторинг;
-форфейтинг;
-учет векселей и.т.д.
7. Формирование эффективной системы контроля за оборотом
и своевременной инкассацией дебиторской задолженности, одним из видов
которой является система « АВС» , при этом:
·
В категорию «А» включается
наиболее крупные и сомнительные виды дебиторской задолженности;
·
В категорию «В»
входят кредиторы средних размеров и сроков;
·
В категорию «С»
остальные виды дебиторской задолженности;
Таким образом, эффективное управление дебиторской задолженностью
позволяет увеличить количество ее оборотов, уменьшить ее размер и тем самым
повысить ликвидность организации.
Управление денежными активами
Одним из важнейших направлений системы управления оборотными
активами выступают денежные активы организации, размер которых определяет
уровень ее ликвидности и инвестиционные возможности.
Необходимость формирования определенного остатка денежных
активов определяется следующими причинами:
1.обеспечение платежей по производственно-коммерческой
деятельности, что связанно с формированием текущего остатка денежных активов;
2. снижение риска несвоевременного поступления денежных
средств от текущей деятельности, что обуславливает формирование страхового
остатка денежных активов;
3. создание условий для краткосрочных финансовых вложений в
случае благоприятной конъюнктуры на денежном рынке, что связанно с формирование
инвестиционного остатка денежных активов;
4 .обеспечение неснижаемого остатка денежных средств,
связанное с договорными условиями банка; это обуславливает формирование
компенсационного остатка денежных активов.
Политика управления денежными активами выступает как часть
политики управления оборотными активами организации, направленной на
оптимизацию уровня денежного остатка для обеспечения платежеспособности организации
и эффективного использования денежных средств.
Разработка политики управления денежными активами реализуется
в следующей последовательности:
·
Анализ
денежных активов организации, сложившихся в предшествующем периоде, в процессе которого определяется
уровень денежных средств в общем объеме оборотных активов и его динамика;
рассчитывается средний период оборота и количество оборотов денежных средств в
рассматриваемом периоде; устанавливается уровень платежеспособности организации
по отдельным месяцам предшествующего года; определяется объем отвлечения
денежных средств в краткосрочные финансовые активы.
·
Оптимизация
среднего остатка денежных активов организации ,которая обеспечивается путем расчета
необходимого размера остатков денежных средств в прогнозируемом периоде, при
этом:
-потребность в текущем остатке денежных активов рассчитывается на основе
прогнозируемой суммы денежного оборота по производственно-комерческой
деятельности и количества оборотов денежных средств по формуле:
ДО т = Рдс / Ода (10)
Где Дот – прогнозируемая сумма текущего остатка денежных
активов организации;
Рдс – сума расходования денежных средств по текущей
деятельности;
Ода- количество оборотов денежных активов в прогнозируемом
периоде.
2.Анализ
состояния активов предприятия на примере ООО “Техномир”
2.1 Характеристика деятельности предприятия
Производственное предприятие
"Авангардстрой" учреждено в 1998 году на базе ИЧП «Авангардстрой»
образованного в 1988 г. Иванюком Виктором Ивановичем.
Основные направления деятельности:
строительные, строительно-монтажные работы, производство строительных
материалов, грузовые автоперевозки.
За время своей работы предприятием
возведено значительное количество объектов на территории Калининградской
области, к которым можно отнести гостиницы "Русь", "Лазурный
берег", спортивно-оздоровительный комплекс "Спортивный Олимп" в
г. Светлогорске с гостиницей на 50 мест, крытыми теннисными кортами, рестораном,
сауной, бильярдом, бассейном, отделение Сбербанка РФ, гостевые комплексы,
производственные помещения, многоквартирные, частные дома и т.д.
Ярким подтверждением успешного
динамичного развития компании служит постоянное увеличение заказов на продукцию
ПП «Авангардстрой» на территории России. В 2001-2002 годах предприятием были
сданы в эксплуатацию многоэтажные жилые дома в г. Балтийске и Светлогорске, а
также ряд объектов на территории Калининградской области.
30 июля 2001 г. в преддверии Дня
строителя совместным решением Госстроя России, Российского Союза строителей и
Профсоюза работников строительства и промышленности строительных материалов 000
"ПП Авангардстрой" признан лауреатом V Всероссийского конкурса на лучшую строительную организацию,
предприятие строительных материалов и стройиндустрии (с вручением Диплома
Конкурса) и включен в рейтинг 150 лучших организаций - лидеров строительного
комплекса России.
ООО “Техномир” является предприятием, входящим в холдинг
Авангардстрой.
Основные направления деятельности: строительные,
строительно-монтажные работы.
Целью деятельности Общества является извлечение прибыли в
интересах его участников. Для достижения целей своего создания Общество
осуществляет следующие виды деятельности:
- создание предприятий по производству и строительных
материалов
- торгово-закупочная деятельность
- оказание консультативных, информационных и внедренческих
услуг
- оказание услуг организациям и гражданам, включая
иностранные юридические и физические лица, на основе договоров комиссии, поручения,
агентских и дилерских соглашений
- оказание транспортных услуг грузового назначения
- строительство и эксплуатация построенных объектов
- организация подготовки и повышения квалификации кадров
- экспорт-импорт
- посредничество
Общество в праве заниматься другими видами деятельности, не
запрещенными законодательством. Отдельные виды деятельности, предусмотренные
законодательством, Общество осуществляет только на основании специальных
разрешений (лицензий), полученных в установленном порядке.
2.2 Анализ состояния активов и
эффективности их использования
Таблица 1
Бухгалтерский баланс (годовой) |
|
|
|
|
|
|
Актив |
Код |
2005 |
2006 |
2007 |
измен |
измен |
|
стр. |
|
|
|
99с98 |
00с99 |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
I. Внеоборотные активы
|
|
|
|
|
|
|
Нематериальные активы |
110 |
59 |
116 |
254 |
57 |
138 |
в % к итогу баланса |
|
0,03% |
0,04% |
0,09% |
|
|
в % к внеоборотным активам |
|
0,04% |
0,08% |
0,18% |
|
|
В том числе : |
|
|
|
|
|
|
организационные расходы |
111 |
|
|
|
|
|
патенты, лицензии и др. |
112 |
59 |
116 |
254 |
57 |
138 |
Основные средства |
120 |
88051 |
91704 |
89209 |
3653 |
-2495 |
в % к итогу баланса |
|
42,64% |
35,20% |
30,73% |
|
|
в % к внеоборотным активам |
|
59,83% |
63,30% |
62,37% |
|
|
Незавершенное строительство |
130 |
51121 |
43549 |
43523 |
-7572 |
-26 |
в % к итогу баланса |
|
24,76% |
16,71% |
14,99% |
|
|
в % к внеоборотным активам |
|
34,74% |
30,06% |
30,43% |
|
|
Долгосрочные финансовые вложения |
140 |
7932 |
9507 |
13426 |
1575 |
3919 |
в % к итогу баланса |
|
3,84% |
3,65% |
4,62% |
|
|
в % к внеоборотным активам |
|
5,39% |
6,56% |
9,39% |
|
|
прочие долгосрочные фин-е вложения |
145 |
7932 |
9507 |
10043 |
1575 |
536 |
Прочие внеоборотные активы |
150 |
|
|
|
|
|
Итого по разделу I |
190 |
147163 |
144876 |
143029 |
-2287 |
-1847 |
в % к итогу баланса |
|
71,27% |
55,61% |
49,27% |
|
|
II. Оборотные активы |
|
|
|
|
|
|
Запасы |
210 |
48479 |
50416 |
105443 |
1937 |
55027 |
в % к итогу баланса |
|
23,48% |
19,35% |
36,32% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
81,73% |
43,59% |
71,60% |
|
|
В том числе : |
|
|
|
|
|
|
сырье, материалы и др. |
211 |
13829 |
28281 |
65290 |
14452 |
37009 |
в % к итогу баланса |
|
6,70% |
10,85% |
22,49% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
23,31% |
24,45% |
44,33% |
|
|
животные на выращивании и откорме |
212 |
|
|
|
|
|
малоценные и быстроизнашив. предметы |
213 |
2745 |
3367 |
|
622 |
-3367 |
затраты в незавершенном производстве |
214 |
9843 |
9965 |
24258 |
122 |
14293 |
в % к итогу баланса |
|
4,77% |
3,82% |
8,36% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
16,59% |
8,62% |
16,47% |
|
|
готовая продукция и товары для перепродажи |
215 |
13546 |
8722 |
15804 |
-4824 |
7082 |
в % к итогу баланса |
|
6,56% |
3,35% |
5,44% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
22,84% |
7,54% |
10,73% |
|
|
товары отгруженные |
216 |
8461 |
|
|
-8461 |
0 |
расходы будущих периодов |
217 |
55 |
81 |
91 |
26 |
10 |
в % к итогу баланса |
|
0,03% |
0,03% |
0,03% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
0,09% |
0,07% |
0,06% |
|
|
прочие запасы и затраты |
218 |
|
|
|
|
|
Налог на добавл. стоим. по приобрет. ценностям |
220 |
3838 |
4353 |
6846 |
515 |
2493 |
в % к итогу баланса |
|
1,86% |
1,67% |
2,36% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
6,47% |
3,76% |
4,65% |
|
|
Дебиторская задолженность (в течение 12 месяц.) |
240 |
4838 |
58972 |
27324 |
54134 |
-31648 |
в % к итогу баланса |
|
2,34% |
22,63% |
9,41% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
8,16% |
50,99% |
18,55% |
|
|
В том числе : |
|
|
|
|
|
|
покупатели и заказчики |
241 |
3316 |
58383 |
25718 |
55067 |
-32665 |
в % к итогу баланса |
|
1,61% |
22,41% |
8,86% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
5,59% |
50,48% |
17,46% |
|
|
векселя к получению |
242 |
|
|
|
|
|
задолженность дочерних и зависимых обществ |
243 |
919 |
|
31 |
-919 |
31 |
прочие дебиторы |
246 |
603 |
589 |
1575 |
-14 |
986 |
Краткосрочные финансовые вложения |
250 |
200 |
200 |
3374 |
0 |
3174 |
в % к итогу баланса |
|
0,10% |
0,08% |
1,16% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
0,34% |
0,17% |
2,29% |
|
|
Денежные средства |
260 |
1964 |
1722 |
4284 |
-242 |
2562 |
в % к итогу баланса |
|
0,95% |
0,66% |
1,48% |
|
|
в % к оборотным активам |
|
3,31% |
1,49% |
2,91% |
|
|
В том числе : |
|
|
|
|
|
|
касса |
261 |
6 |
4 |
1 |
-2 |
-3 |
расчетные счета |
262 |
1910 |
1489 |
318 |
-421 |
-1171 |
валютные счета |
263 |
46 |
226 |
3964 |
180 |
3738 |
прочие денежные средства |
264 |
2 |
3 |
1 |
1 |
-2 |
Прочие оборотные активы |
270 |
|
|
|
|
|
Итого по разделу II |
290 |
59319 |
115663 |
147271 |
56344 |
31608 |
в % к итогу баланса |
|
28,73% |
44,39% |
50,73% |
|
|
Баланс |
399 |
206482 |
260539 |
290300 |
54057 |
29761 |
Пассив |
Код стр. |
2005 |
2006 |
2007 |
Измен |
Измен |
IV. Капитал и резервы
|
|
|
|
|
|
|
Уставной капитал |
410 |
44941 |
44941 |
44941 |
0 |
0 |
в % к итогу баланса |
|
21,77% |
17,25% |
15,48% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
30,81% |
30,45% |
28,01% |
|
|
Добавочный капитал |
420 |
75600 |
75630 |
75698 |
30 |
68 |
в % к итогу баланса |
|
36,61% |
29,03% |
26,08% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
51,82% |
51,25% |
47,18% |
|
|
Резервный капитал |
430 |
4892 |
4965 |
6741 |
73 |
1776 |
в % к итогу баланса |
|
2,37% |
1,91% |
2,32% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
3,35% |
3,36% |
4,20% |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
резервные фонды, образов.в соответ.с законодат. |
431 |
|
|
|
|
|
резервы, образов.в соответвет.с учредит. докум. |
432 |
4892 |
4965 |
6741 |
73 |
1776 |
Фонды накопления |
440 |
4782 |
5309 |
|
527 |
-5309 |
в % к итогу баланса |
|
2,32% |
2,04% |
0,00% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
3,28% |
3,60% |
0,00% |
|
|
Фонд социальной сферы |
450 |
15523 |
16735 |
12351 |
1212 |
-4384 |
в % к итогу баланса |
|
7,52% |
6,42% |
4,25% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
10,64% |
11,34% |
7,70% |
|
|
Целевые финансирование и поступления |
460 |
146 |
|
|
-146 |
0 |
в % к итогу баланса |
|
0,07% |
0,00% |
0,00% |
|
|
в % к собственному капиталу |
|
0,10% |
0,00% |
0,00% |
|
|
Нераспределенная прибыль прошлых лет |
470 |
|
|
1822 |
0 |
1822 |
Нераспределенная прибыль отчетного года |
480 |
|
|
18882 |
0 |
18882 |
Итого по разделу IV |
490 |
145884 |
147580 |
160435 |
1696 |
12855 |
в % к итогу баланса |
|
70,65% |
56,64% |
55,27% |
|
|
V. Долгосрочные пассивы
|
|
|
|
|
|
|
Заемные средства |
510 |
1414 |
1414 |
|
0 |
-1414 |
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
кредиты банков,подлеж.погашен. более,чем через
12 мес. |
511 |
1414 |
1414 |
|
0 |
-1414 |
прочие займы,подлеж. погашен. более,чем через 12
мес. |
512 |
|
|
|
|
|
Прочие долгосрочные пассивы |
520 |
|
|
|
|
|
Итого по разделу V |
590 |
1414 |
1414 |
|
0 |
-1414 |
VI. Краткосрочные пассивы
|
|
|
|
|
|
|
Заемные средства |
610 |
16806 |
21803 |
38749 |
4997 |
16946 |
в % к итогу баланса |
|
8,14% |
8,37% |
13,35% |
|
|
в % к обязательствам |
|
28,40% |
19,55% |
29,84% |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
кредиты банков, подлежащие погашению в теч. 12
мес. |
611 |
16806 |
21803 |
38749 |
4997 |
16946 |
прочие займы, подлежащие погашению через 12
месяц. |
612 |
|
|
|
|
|
Кредиторская задолженность |
620 |
40479 |
86630 |
87971 |
46151 |
1341 |
в % к итогу |
|
19,60% |
33,25% |
30,30% |
|
|
в % к краткосрочным обязательствам |
|
68,40% |
77,66% |
67,74% |
|
|
В том числе: |
|
|
|
|
|
|
поставщики и подрядчики |
621 |
13886 |
13547 |
33287 |
-339 |
19740 |
в % к обязательствам |
|
23,46% |
12,14% |
25,63% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
34,30% |
15,64% |
37,84% |
|
|
векселя к уплате |
622 |
754 |
823 |
1058 |
69 |
235 |
по оплате труда |
623 |
1952 |
1342 |
1973 |
-610 |
631 |
в % к обязательствам |
|
3,30% |
1,20% |
1,52% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
4,82% |
1,55% |
2,24% |
|
|
по социальному страхованию и обеспечению |
624 |
4767 |
818 |
1223 |
-3949 |
405 |
в % к обязательствам |
|
8,05% |
0,73% |
0,94% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
11,78% |
0,94% |
1,39% |
|
|
задолженность перед дочерними и зависим.
обществами |
625 |
|
160 |
|
160 |
-160 |
задолженность перед бюджетом |
626 |
8315 |
17907 |
18873 |
9592 |
966 |
в % к обязательствам |
|
14,05% |
16,05% |
14,53% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
20,54% |
20,67% |
21,45% |
|
|
авансы полученные |
627 |
5301 |
47507 |
29063 |
42206 |
-18444 |
в % к обязательствам |
|
8,96% |
42,59% |
22,38% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
13,10% |
54,84% |
33,04% |
|
|
прочие кредиторы |
628 |
5504 |
4526 |
2494 |
-978 |
-2032 |
в % к обязательствам |
|
9,30% |
4,06% |
1,92% |
|
|
в % к краткосрочной кредит. задолженности |
|
13,60% |
5,22% |
2,84% |
|
|
Фонды потребления |
650 |
1899 |
3110 |
|
1211 |
-3110 |
Резервы предстоящих расходов и платежей |
660 |
|
2 |
3145 |
2 |
3143 |
Итого по разделу VI |
690 |
59184 |
111545 |
129865 |
52361 |
18320 |
в % к итогу баланса |
|
28,66% |
42,81% |
44,73% |
|
|
Баланс |
699 |
206482 |
260539 |
290300 |
54057 |
29761 |
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13 |