Курсовая работа: Технико-экономическое обоснование инвестирования строительства проекта
Сальдо денежной
наличности на "расчетном счете" в каждом году реализации проекта
имеет положительный результат, что свидетельствует об обеспеченности
инвестиционного проекта финансовыми ресурсами на весь период его осуществления.
Чистый денежный поток в
любом году реализации проекта определяется как разность между величиной притока
денежных средств и величиной их оттока. В составе притока средств учитываются
результаты осуществления проекта (общий доход), а отток средств отражает все
затраты инвестора, необходимые для достижения этих результатов (собственные инвестиционные
расходы, операционные и финансовые издержки, возврат кредита, налоговые
платежи).
Чистые денежные потоки
рассчитываются для последующего определения чистой текущей стоимости инвестиций
и построения финансового графика осуществления проекта.
Расчет 25. В табл.29 приводится расчет чистых денежных потоков.
Таблица 29
Чистые
денежные потоки, тыс.д.е.
|
№
п/п
|
Показа-тели |
Значения показателей по годам
инвестиционного периода |
Всего |
|
Строи-
тельство
|
Освоение |
Полная мощность |
| 1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
8 |
9 |
10 |
| А |
Приток (поступление ) на-
личностей, (+)
|
|
|
934 |
1274 |
1699 |
1699 |
1699 |
1699 |
1699 |
1863 |
12564 |
| 1 |
Доход от про- даж (табл.26) |
|
|
934 |
1274 |
1699 |
1699 |
1699 |
1699 |
1699 |
1699 |
12399 |
| 2 |
Ликвидационная стоимость |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
165 |
165 |
| Б |
Отток (выпла-
ты) наличнос-
тей, (-)
|
346 |
107 |
837 |
1022 |
1419 |
1364 |
1292 |
1273 |
1273 |
1312 |
7851 |
| 1 |
Активы, созданные за счет всех источни-
ков за минусом
заемных (табл.20)
|
346 |
107 |
|
|
|
|
|
|
|
|
453 |
| 2 |
Операционные
издержки
(табл.24)
|
|
|
749 |
933 |
1163 |
1163 |
1163 |
1163 |
1163 |
1163 |
8658 |
| 3 |
Финанс-вые
издержки
(табл.21, 22)
|
|
|
23 |
25 |
19 |
9 |
0 |
|
|
|
76 |
| 4 |
Налог на прибыль (табл.27) |
|
|
|
|
106 |
108 |
110 |
110 |
110 |
150 |
693 |
| 5 |
Возврат кредитов (табл.21,22) |
|
|
64,9 |
64,9 |
103,9 |
84,4 |
19,5 |
|
|
|
337 |
| 6 |
Текущие пассивы (табл.20) |
|
|
|
|
28 |
|
|
|
|
|
28 |
| В |
Чистый денежный поток за
год , (+,-)
|
-346 |
-107 |
97 |
252 |
280 |
334 |
406 |
426 |
426 |
551 |
2319
|
| Г |
То же нараста-
ющим итогом,
(+,-)
|
-346 |
-453 |
-356 |
-104 |
176 |
510 |
916 |
1342 |
1768 |
2319
|
|
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18 |
