Дипломная работа: Исследование структуры и динамики оборотных средств предприятия и анализ их экономного расходования
• метод
процента от реализации;
• бюджетное
планирование или составление системы взаимосвязанных смет. Метод «процента от
реализации» является методом прогнозного роста и его суть — в увязке плановых
значений финансовых показателей с объемом продаж. Исходным моментом для
составления финансового плана является наличие обоснованного прогноза объема
продаж (выручки от реализации продукции, работ, услуг).
Такой
прогноз составляется маркетинговой (планово-экономической) службой предприятия.
Основной
принцип финансового планирования по методу «процента от реализации» заключается
в том, что все показатели финансового плана, отраженные в балансе и отчете о
прибыли за предыдущий год, делятся на две группы — зависящие и не зависящие от
объема продаж.
Рассмотрим
пример финансового планирования названным методом.
За
предыдущий год получены данные из отчета о прибылях и убытках ( см. табл.
2.3.1.).
Таблица
2.3.1 Отчет о прибылях и убытках за 2009 год. предшествующий планируемому
Показатели |
Сумма, тыс. руб. |
Выручка от продажи продукции |
500 |
Себестоимость проданных товаров (прямые расходы на
производство продукции) |
400 |
Коммерческие и управленческие расходы |
52 |
Валовая прибыль до уплаты процентов и налогов |
48 |
Выплата процентов за пользование заемными средствами |
8 |
Прибыль до налогообложения |
40 |
Налог на прибыль (24%) |
9,6 |
Дивиденды (40% от чистой прибыли) |
12,6 |
Нераспределенная прибыль |
17,8 |
Маркетинговая
служба дала прогноз, что выручка от реализации составит на планируемый период
750 тыс. руб., темп роста ее за год —750/500х100 = 150%, В отчете о прибыли и
убытках к расходам, зависящим от объема продаж, относятся прямые расходы на
производство продукции. Коммерческие и управленческие расходы, сумма выплат
процентов за пользование заемными средствами и дивиденды на первом этапе
расчетов (первой итерации) принимаются неизменными. Прогнозные значения
показателей, зависящие от объема продаж, могут быть определены по-разному.
Самый простой вариант: условно принимается, что все показатели, перечисленные
выше и зависящие от объема продаж, изменяются в плановом периоде прямо
пропорционально изменению объема продаж. В действительности далеко не все
рассматриваемые показатели изменяются в плановом периоде прямо пропорционально
изменению объема продаж. В процессе анализа отчетных данных за ряд лет,
предшествующих плановому периоду, устанавливается степень зависимости отдельных
позиций от объема продаж. Для этих целей используются различные методы, включая
регрессионный и корреляционный анализ.
Воспользуемся
первым вариантом. Тогда планируемые расходы и прибыль после первой итерации
составят ( см. табл. 2.3.2.):
Таблица
2.3.2 Первая итерация составления плана о прибылях и убытках на плановый год
Показатели |
Сумма тыс. руб. |
Выручка от продажи продукции |
750 |
Себестоимость проданных товаров (прямые расходы на
производство продукции) |
400- 2,5 = 600 |
Коммерческие и управленческие расходы |
52 |
Валовая прибыль до уплаты процентов и налогов |
98 |
Выплата процентов за пользование заемными средствами |
8 |
Прибыль до налогообложения |
90 |
|
|
Налог на прибыль (24%) |
21,6 |
Дивиденды €40% от чистой прибыли} |
12,6 |
Нераспределенная прибыль |
55,8 |
Упрощенный
баланс предприятия «Макеевкокс» на 31 декабря 2009 года, предшествующего
планируемому, приведен в табл. 2.3.3.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16 |