Курсовая работа: Банковская система России и современные особенности ее функционирования
Для текущей оценки
адекватности проводимой денежно-кредитной политики поставленной цели по общему
уровню инфляции Банк России использует показатель базовой инфляции, который в
большей степени характеризует результаты воздействия монетарных факторов на
инфляционные процессы в экономике. Базовая инфляция представляет собой
субиндекс, рассчитанный на основе набора потребительских товаров и услуг,
используемого для расчета сводного индекса потребительских цен, за исключением
товаров и услуг, цены на которые в основной массе регулируются на федеральном и
региональном уровнях, а также подвержены воздействию неустойчивых, в том числе
и сезонных, факторов. Таким образом, базовая инфляция представляет собой ту
часть инфляции, которая связана с валютным курсом, денежной политикой и
инфляционными ожиданиями. 1
Динамика регулируемых цен
и тарифов также учитывается Банком России при оценке общего спроса на деньги.
При этом оценки будут ориентироваться на планы Правительства Российской
Федерации по повышению регулируемых цен. В связи с этим максимально точное
соблюдение цели по уровню инфляции (измеряемой индексом потребительских цен)
будет зависеть от согласованных действий Банка России и Правительства
Российской Федерации по управлению инфляционными процессами в стране.
Базовая инфляция более
тесно связана с количественными индикаторами денежно-кредитной политики.
Реализация конечной цели денежно-кредитной политики по снижению инфляции,
измеряемой по индексу потребительских цен, до запланированного уровня в течение
ряда лет осуществлялась Банком России через установление в качестве
промежуточной цели диапазона темпов прироста денежного агрегата М2. По мере
замедления инфляции краткосрочная статистическая взаимосвязь между ежемесячными
изменениями денежного агрегата М2 и индекса потребительских цен снизилась. В
настоящее время лаги между изменением денежного агрегата М2 и динамикой
потребительских цен существенно увеличились. При этом статистическая
взаимосвязь наиболее значима в том случае, когда используется показатель
базовой инфляции. Аналогичная зависимость сложилась между показателями базовой
инфляции и денежной базы. (Таблица 2)
Таблица 2
Cоотношение денежного
агрегата м2 и индекса потребительских цен в российской экономике
Показатель |
2000 |
2001 |
2002 |
2003 |
2004 |
2005 |
Кумулятивный прирост
потребительских цен, % |
20,2 |
42,6 |
64,1 |
83,8 |
105,3 |
122,3 |
Кумулятивный прирост
денежного агрегата МО, % |
57,4 |
119,4 |
186,8 |
331,0 |
476,7 |
540,2 |
Индекс опережения |
2,84 |
2,81 |
2,91 |
3,95 |
4,53 |
4,42 |
Источник: Бюллетень
банковской статистики. 2001. № 12 (91); 2002. № 12 (115); 2003. № 12 (127);
2005. № 9 (148).
Причина ослабления
статистической зависимости между темпами роста денежной массы и индексом
потребительских цен заключается в том, что, несмотря на явную тенденцию к
снижению скорости обращения денег, ее количественные параметры не являются
точно предсказуемыми. Скорость обращения денег зависит от целого ряда факторов,
состав и степень влияния которых в настоящее время подвержены значительным и
зачастую трудно прогнозируемым изменениям.
Цикличность инфляционных всплесков
в российской экономике (1992, 1998, 2004, 2009 гг/ (ожидаемый)) свидетельствует
в пользу того, что в экономике действуют свои собственные механизмы аккумуляции
скрытой инфляции, которая, достигнув границы меры, превращается в открытый
инфляционный процесс. В то же время снижение глубины и продолжительности
инфляционных всплесков в обнаруженном цикле можно объяснить тем, что
экономическая система накапливает встроенный антиинфляционный иммунитет или
создает институты внутреннего антиинфляционного регулирования.
Необходимым условием
превращения инфляционного потенциала в открытую инфляцию становится
существенное изменение спроса на деньги, вызванное кризисным состоянием ранее
«эффективного» сектора экономики, являвшегося абсорбентом денежной массы. Анализ
российских событий показывает, что как применительно к кризису 1998 г., так и к событиям настоящего времени, речь идет о построении пирамиды Понци и существенной
переоценке каких-либо активов. После достижения обществом понимания проблемы
«bubble phenomena» («мыльного пузыря») возникает эффект избыточной денежной
массы, финансовые потоки направляются в другие сферы, на другие рынки, где
избыточный приток ликвидности, как правило, также усиливает кризисные явления.
Центральный банк играет главную роль в борьбе с инфляцией — это его самая
важная задача.
Кроме прочего, для
управления банковской ликвидностью ЦБ РФ с 2003 г. использует депозитные операции коммерческих банков. Однако этот канал воздействия на масштабы
безналичного оборота денег нельзя признать действенным, хотя бы потому, что
сами операции носят добровольный характер и коммерческие банки неохотно
используют дарованные им возможности, ибо оценивают риск неликвидности
существеннее возможности заработать незначительный доход на избыточных
резервах.
В настоящее время в
России, как стране с открытой и недостаточно диверсифицированной экономикой, в
высокой степени зависящая от внешней экономической и финансовой конъюнктуры,
необходим переход к режиму свободно плавающего валютного курса рубля. По
каналам текущего счета платежного баланса предложение иностранной валюты
устойчиво превышает спрос. Счет операций с капиталом и финансовыми
инструментами нестабилен как по объемам, так и по направленности финансовых
потоков. В таких условиях, как показывает практика многих стран, необходимо
использование режима управляемого плавающего валютного курса, прежде всего в
целях исключения резких колебаний обменного курса национальной валюты. 1
В настоящее время
российская экономика в условиях высокой волатильности трансграничных потоков
капитала в значительной мере реагирует на изменения зарубежных процентных
ставок. В связи с этим Банк России при проведении процентной и валютной
политики учитывает разницу между процентными ставками внутри страны и за
рубежом.
Зависимость российской
экономики от внешнеэкономической конъюнктуры и продолжение структурных
преобразований в экономике делают необходимой поддержку денежно-кредитной
политики Банка России действиями Правительства Российской Федерации в области
бюджетной, налоговой, тарифной, структурной и социальной политики.
Заключение
В данной работе
рассмотрена тема банковская система России и современные особенности её
функционирования. В процессе написания работы раскрыты такие вопросы, как
сущность банковской системы, ее структура, выполняемые функции, особенности денежно-кредитной
политика банков, ее роль в экономике на современном этапе.
Банки играют очень важную
роль в экономике. Налаживание нормально функционирующей банковской системы дало
возможность и пути выздоравливания экономики. Сегодня банки заняли столь важное
место в хозяйстве большинства стран, что любые сбои в их работе сотрясают
страны подобно землетрясениям. И связано это, прежде всего с тем, что банки
сегодня выполняют основную часть работы по переводу денег от покупателей к
продавцам, обслуживая систему расчетов в экономике.
Чем лучше банки
справляются с этой работой, тем быстрее деньги оборачиваются в экономике? и тем
большую пользу они могут принести стране, помогая заключать сделки и развивать
производство товаров. Но если банки перестают справляться с этой работой,
экономику любой страны сразу начинает лихорадить.
Рассмотрев устройство
банковской системы Российской Федерации, можно прийти к выводу, что это очень
сложная структура, все элементы которой тесно связаны между собой. Нормальное
развитие экономики просто невозможно без хорошо функционирующей банковской системы,
то есть, банков, пользующихся доверием клиентов и обслуживающих их быстро,
надёжно и рационально.
Для экономического
процветания необходимо всемерно развивать и укреплять банковскую систему
страны, но обеспечивать при этом строгий контроль за размерами кредитной
системы, надёжностью банков и порядочностью их руководителей, чтобы в экономике
не появились необеспеченные деньги, а граждане и фирмы охотно пользовались
банковскими услугами и готовы были хранить в банках свои сбережения.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7 |