Контрольная работа: Деньги, кредит, банки
В
соответствии со схемой деньги на расчетных счетах клиентов 2, 4, 6, 8 и т. д. (всех четных клиентов)
остаются нетронутыми и поэтому общая сумма денег на расчетных (депозитных)
счетах составит, в конечном счете, величину, многократно большую, чем
первоначальный депозит - 10 млн. руб., образовавшийся при выдаче ссуды клиенту
1. Однако деньги на депозитных счетах могут увеличиться не более чем в 5 раз,
поскольку величина коэффициента мультипликации, представляющая собой отношение
образовавшейся денежной массы на депозитных счетах к величине первоначального
депозита, обратно пропорциональна норме отчислений в централизованный резерв.
Таким
образом, если норма отчислений в централизованный резерв равна 20 %, то
коэффициент мультипликации будет составлять 5(1/20 х 100). Он никогда не будет
достигать 5, потому что всегда часть свободного резерва используется для
других, не кредитных операций (например, в кассе любого банка должны быть
наличные деньги для кассовых операций).
Поскольку
процесс мультипликации непрерывен, коэффициент мультипликации рассчитывается за
определенный период времени (год) и характеризует, насколько за этот период
времени увеличилась денежная масса в обороте.
Банковский
мультипликатор действует независимо от того, предоставлены ли кредиты коммерческим
банкам или они предоставлены федеральному правительству. Деньги в этом случае
поступят на бюджетные счета в коммерческих банках, а они тоже относятся к
привлеченным ресурсам (ПР), поэтому
свободный резерв коммерческих банков, где находятся эти счета, увеличится (см.
формулу) и включится механизм банковского мультипликатора.
Механизм
банковского мультипликатора заработает не только от предоставления
централизованных кредитов. Он может быть задействован и в том случае, когда
центральный банк покупает у коммерческих банков ценные бумаги или валюту. В
результате этого уменьшаются ресурсы банков, вложенные в активные операции, и
увеличиваются свободные резервы этих банков, используемые для кредитных
операций, т.е. включается механизм банковской мультипликации. Включить этот
механизм центральный банк может и тогда, когда он уменьшит норму отчислений в
централизованный резерв. В этом случае также увеличится свободный резерв
системы коммерческих банков, что при прочих равных условиях приведет к росту
кредитования и включению банковского мультипликатора.
Управление
механизмом банковского мультипликатора, следовательно, эмиссией безналичных
денег осуществляется исключительно центральным банком, в то время как эмиссия
производится системой коммерческих банков. Центральный банк, управляя
механизмом банковского мультипликатора, расширяет или сужает эмиссионные
возможности коммерческих банков, тем самым выполняя одну из основных своих
функций - функцию денежно-кредитного регулирования.
Эмиссия
наличных денег
Эмиссия наличных
денег представляет собой их выпуск в обращение, при котором увеличивается масса
наличных денег, находящаяся в обращении.
Монополия на
эмиссию наличных денег принадлежит государственному центральному банку. Ранее
при административно-распределительной системе величина эмиссии служила объектом
директивного планирования государством и ни в коем случае не могла превышаться.
В условиях, рыночной экономики директивного планирования не существует, однако центральные банки прогнозируют размер предполагаемой
эмиссии, используя прогнозы кассовых оборотов коммерческих банков и
собственные аналитические материалы. При этом важно не только установить
оптимальную прогнозируемую величину эмиссии, но и распределение ее по отдельным
регионам страны.
Эмиссия наличных денег осуществляется децентрализовано. Это связано с тем, что потребность
коммерческих банков (именно она определяет размер эмиссии) в наличных деньгах
зависит от потребности в них юридических и физических лиц, обслуживаемых этими
банками, а она постоянно меняется. Поэтому каждый раз завозить деньги из
Центра, чтобы удовлетворить эту потребность, было бы не только нецелесообразно
(из-за многократно возрастающих издержек обращения), но и невозможно.
Представим,
что потребность в наличных деньгах возрастает в Южно-Сахалинске. Пока из Центра
туда будут доставлены деньги, величина этой потребности может измениться в ту
или иную сторону. В результате либо придется везти деньги назад в Центр, либо
пересылать в Южно-Сахалинск дополнительные суммы денег, которые опять же из-за
расстояния могут не совпасть с реальной потребностью в наличных деньгах.
Как же
происходит эмиссия наличных денег, и кто ее непосредственно осуществляет?
Эмиссию наличных денег проводят ЦБ РФ и его
расчетно-кассовые центры (РКЦ). Они открываются в различных регионах страны и выполняют
расчетно-кассовое обслуживание расположенных в этих регионах коммерческих
банков. Для эмиссии наличных денег в
расчетно-кассовых центрах открываются резервные фонды и оборотные кассы. В
резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных для выпуска их
в обращение, в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в
наличных деньгах. Эти денежные знаки
не считаются деньгами, находящимися в обращении, поскольку они не совершают
движения, являются резервом.
В оборотную
кассу расчетно-кассового центра постоянно поступают наличные деньги от
коммерческих банков, но и из нее постоянно выдаются наличные деньги. Таким образом,
деньги в оборотной кассе пребывают в
постоянном движении; они считаются деньгами, находящимися в обращении. Если
сумма поступлений наличных денег в оборотную кассу расчетно-кассового центра
превышает сумму выдач денег из нее, то деньги изымаются из обращения. При этом
они переводятся из оборотной кассы РКЦ в ее резервный фонд.
Резервными
фондами РКЦ распоряжаются управления (городские, областные, республиканские)
Центрального банка России. Если в результате действия банковского
мультипликатора у данного коммерческого банка возрастает величина денег на
депозитных счетах, то в результате: а) увеличивается и потребность клиентов в
наличных деньгах; б) увеличивается свободный резерв коммерческого банка.
Расчетно-кассовые
центры обязаны выдавать коммерческим банкам бесплатно наличные деньги в
пределах их свободных резервов. Поэтому, если у большинства коммерческих
банков, обслуживаемых РКЦ, возрастет потребность в наличных деньгах, а
поступления денег в их операционные кассы эквивалентно не возрастет, то РКЦ
вынужден будет увеличить выпуск наличных денег в обращение. Для этого он на
основе разрешения управления Центрального банка РФ переведет наличные деньги из
резервного фонда в оборотную кассу РКЦ. Для данного РКЦ это будет эмиссионной
операцией, хотя в целом по стране эмиссии наличных денег может и не произойти.
При
осуществлении эмиссии одним РКЦ другой РКЦ может в то же время дополнительно
изъять аналогичную сумму наличных денег, поэтому общая масса денег в обращении
может и не измениться. Сведениями о том, произошла или не произошла в данный
день эмиссия, располагает только Правление Центрального банка, где составляется
ежедневный эмиссионный баланс.
Деньги,
эмитируемые РКЦ в обращение, поступят в операционные кассы коммерческих банков,
откуда будут выданы клиентам этих банков, т.е. поступят или в кассы
предприятий, или непосредственно населению. При этом деньги списываются со
счетов клиентов до востребования.
Следовательно,
наличные деньги трансформируются из безналичных денег, находящихся на
депозитных счетах, и представляют собой составную часть денежной массы,
созданной коммерческими банками, в результате действия механизма банковского
мультипликатора. В России на долю наличных денег приходится 1/3 всей денежной
массы.
В России
действуют следующие принципы эмиссии наличных денег:
• принцип
необязательности обеспечения (не устанавливается официальное соотношение между
рублем и золотом или другими драгоценными металлами);
• принцип
монополии и уникальности (эмиссия наличных денег, организация их обращения и
изъятия на территории России осуществляются исключительно Банком России);
• принцип
безусловной обязательности (рубль является единственным законным платежным
средством на территории России);
• принцип
неограниченной обмениваемости (не допускаются какие-либо ограничения по суммам
или субъектам обмена; при обмене банкнот и монеты на денежные знаки нового
образца срок их изъятия из обращения не может быть менее одного года и более
пяти лет);
• принцип
правового регулирования (решение о выпуске денег в обращение и изъятии их из
обращения принимает Совет директоров Банка России).
Если наличные
деньги эмитирует только государство, то безналичные деньги могут создавать и
коммерческие банки, выдавая кредиты. Процесс создания денег называется
кредитным расширением или кредитной мультипликацией (смотри статью Банковский
мультипликатор).
2. Законы кредита
Представление общества о кредите не
может быть полным без раскрытия законов его движения. Знание законов,
налаживание механизма их реализации дают возможность наиболее успешно применять
те ресурсы, которые дополнительно получают субъекты рынка в виде временно
неиспользуемых стоимостей.
Экономические законы предполагают
обнаружение устойчивой взаимосвязи между экономическими явлениями, в том числе
между кредитом и другими экономическими категориями. Кредит представляет собой
лишь элемент общей системы экономических отношений, его функционирование можно
понять не в изолированности, не в отрыве от этих отношений, а во взаимосвязи о
взаимодействии с ними. Как уже отмечалось, кредит тесно взаимодействует как с
экономикой в целом, так и с отдельными ее секторами. Соприкасаясь с ее
элементами производственных отношений, кредит, тем не менее, не "растворяет"
в них свою сущность. Будучи зависимым от этих отношений, он сохраняет свою
относительную самостоятельность. Законы кредита в общем виде выражают то, что
выражает единство зависимости кредита и его относительной самостоятельности.
Страницы: 1, 2, 3, 4 |